成本粘性會影響本量利分析嗎-——來自中國A股制造業(yè)企業(yè)的經(jīng)驗(yàn)證據(jù).pdf

1、近年來，隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的不斷變化，我國的很多行業(yè)已不再具有低成本優(yōu)勢，而是逐漸步入了高成本時(shí)代，這種現(xiàn)象在制造行業(yè)表現(xiàn)尤其明顯。面對不斷縮小的利潤空間和日益增大的成本壓力，對于我國這樣的世界級的制造大國來說，成本可以說是制造企業(yè)的命脈，制造業(yè)企業(yè)的成本費(fèi)用管理顯得尤其重要。傳統(tǒng)的成本性態(tài)理論假設(shè)成本與業(yè)務(wù)量之間的關(guān)系是線性的，即成本的邊際變化量與業(yè)務(wù)量的變化方向無關(guān)。很多成本管理會計(jì)分析工具都是基于這一假設(shè)，并在企業(yè)的經(jīng)營管理中廣泛使用。

2、然而，國內(nèi)外大量的研究表明，成本與業(yè)務(wù)量之間并不是對稱變化的，業(yè)務(wù)量上升時(shí)成本的增加幅度要大于業(yè)務(wù)量同比例下降時(shí)成本的減少幅度，即成本是具有粘性的，這與傳統(tǒng)的成本性態(tài)假設(shè)矛盾，可能會對那些成本管理會計(jì)分析工具產(chǎn)生影響，從而影響這些分析工具提供的決策參考信息的準(zhǔn)確性。國內(nèi)學(xué)者對成本粘性進(jìn)行了大量的研究，但是關(guān)于成本粘性對成本管理會計(jì)分析工具的影響的研究甚少。因此，本文研究成本粘性對本量利分析的影響，以及這種影響在不同企業(yè)之間的差異有一定的

3、理論意義和現(xiàn)實(shí)意義。
　　本文以我國滬、深A(yù)股制造業(yè)上市公司為樣本進(jìn)行實(shí)證研究，結(jié)果表明:(1)在給定收入水平的情況下，成本粘性會對本量利分析有負(fù)的影響，即由于成本粘性的存在，傳統(tǒng)的本量利分析反映的成本偏低，導(dǎo)致利潤高估。在國有和非國有企業(yè)中均存在這種影響，但是差異不明顯;(2)資本密集程度和勞動力密集程度的提高會增強(qiáng)成本粘性對本量利分析的影響，這種增強(qiáng)作用在國有和非國有企業(yè)中沒有顯著差異;(3)公司規(guī)模的擴(kuò)大會減弱成本粘性對本量