中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、行為與績(jī)效研究.pdf

1、改革開放20余年來，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)一直保持著強(qiáng)勁增張勢(shì)頭，保費(fèi)年均增長(zhǎng)率近30﹪，近五年保險(xiǎn)業(yè)總資產(chǎn)的年均增長(zhǎng)速度也高達(dá)35﹪。中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的快速成長(zhǎng)引起了世界各國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的高度關(guān)注，中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)作為發(fā)展中國(guó)家的新興市場(chǎng)正在迅速崛起。但是，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)極不充分，整體經(jīng)營(yíng)績(jī)效低下，無序、惡性競(jìng)爭(zhēng)屢禁不止，嚴(yán)重削弱了保險(xiǎn)業(yè)整體競(jìng)爭(zhēng)力。究其原因，根源在于寡頭壟斷的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。帶著對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的深深憂慮和極度關(guān)切，論文運(yùn)用產(chǎn)業(yè)組織理論SCP

2、的分析框架，以市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的規(guī)范研究為起點(diǎn)，對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、行為和績(jī)效進(jìn)行理論和實(shí)證分析，探求導(dǎo)致中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)動(dòng)態(tài)變遷、市場(chǎng)行為不規(guī)范、市場(chǎng)績(jī)效低下的深層原因，并提出合理可行的對(duì)策建議，以便為優(yōu)化中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、規(guī)范市場(chǎng)行為、提高市場(chǎng)績(jī)效提供理論依據(jù)和參考。 從產(chǎn)業(yè)組織理論的研究角度出發(fā)，市場(chǎng)結(jié)構(gòu)作為循環(huán)的邏輯起點(diǎn)固然重要，它決定市場(chǎng)行為和市場(chǎng)績(jī)效，但市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、行為、績(jī)效之間是雙向互動(dòng)的關(guān)系。市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)不充分導(dǎo)致的市場(chǎng)

3、行為的不規(guī)范、市場(chǎng)績(jī)效的低下，又決定了我國(guó)保險(xiǎn)業(yè)寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)短時(shí)間內(nèi)不會(huì)驟然改變，其將會(huì)隨著全球金融保險(xiǎn)業(yè)的跨國(guó)并購(gòu)、金融“航母”的不斷涌現(xiàn)而持續(xù)相當(dāng)一段時(shí)間。寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)具有雙重效應(yīng)，寡頭壟斷的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)國(guó)情具有一定的適應(yīng)性。然而，開放條件下的中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)正處在強(qiáng)勁動(dòng)態(tài)演化之中，中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的長(zhǎng)期目標(biāo)模式應(yīng)為大中小公司共生、競(jìng)爭(zhēng)與合作并存的壟斷競(jìng)爭(zhēng)型市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。但是，這種演變單純依靠市場(chǎng)機(jī)制的自發(fā)作用無法順利實(shí)現(xiàn)，需佐以

4、合理有效的產(chǎn)業(yè)組織政策。中國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)組織政策應(yīng)隨產(chǎn)業(yè)組織動(dòng)態(tài)變遷的進(jìn)程作同步調(diào)整，以達(dá)到二者之間的匹配與均衡。論文最后指出了中國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)組織政策的選擇調(diào)整方向。對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)“結(jié)構(gòu)—行為一績(jī)效”之間的內(nèi)在邏輯關(guān)系進(jìn)行深入、透徹的分析，既可以為保險(xiǎn)公司制定企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略提供決策參考，也可以為中國(guó)政府制定保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)組織政策，把握中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)發(fā)展趨勢(shì)提供參考依據(jù)。 論文運(yùn)用規(guī)范分析與實(shí)證分析相結(jié)合、定性分析和定量分析相結(jié)合的方法，以經(jīng)濟(jì)計(jì)

5、量分析方法和DEA數(shù)據(jù)包絡(luò)分析法為分析工具，實(shí)證檢驗(yàn)我國(guó)原保險(xiǎn)市場(chǎng)內(nèi)各產(chǎn)業(yè)主體之間的關(guān)系。論文將產(chǎn)業(yè)組織理論和保險(xiǎn)學(xué)理論的內(nèi)容有機(jī)融合在一起，從一個(gè)全新的角度對(duì)二者進(jìn)行一種理論上的補(bǔ)充和豐富，以期建立符合中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)發(fā)展的理論框架和分析預(yù)測(cè)保險(xiǎn)市場(chǎng)發(fā)展趨向的基本方法。 論文嘗試在以下幾個(gè)方面進(jìn)行內(nèi)容創(chuàng)新：一是雖然在一定時(shí)期內(nèi)寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)與中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)的發(fā)展具有適應(yīng)性，但其市場(chǎng)效果是雙重的。應(yīng)揚(yáng)其利，抑其弊，這關(guān)乎中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展

6、之大局。與現(xiàn)有文獻(xiàn)更注重寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)之弊端的研究成果相比較，具有一定的開拓性。二是首次結(jié)合我國(guó)新《企業(yè)破產(chǎn)法》，闡述我國(guó)現(xiàn)行保險(xiǎn)市場(chǎng)退出機(jī)制存在的制度性缺陷，并就完善保險(xiǎn)市場(chǎng)退出機(jī)制，建立科學(xué)的保險(xiǎn)保障基金制度提出了合理可行的方案。三是提出開放條件下中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)目標(biāo)模式的選擇，應(yīng)立足于中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)現(xiàn)實(shí)，根據(jù)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展實(shí)際狀況，從動(dòng)態(tài)角度、分層次定位的主導(dǎo)思想，并闡述了這種主導(dǎo)思想定位之原因。與目前學(xué)界關(guān)于中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)目標(biāo)模式非寡頭壟斷

7、即壟斷競(jìng)爭(zhēng)的兩種截然不同觀點(diǎn)相比，具有現(xiàn)實(shí)性，亦有創(chuàng)新性。 論文在綜述前人相關(guān)研究成果的基礎(chǔ)上，首先對(duì)保險(xiǎn)市場(chǎng)進(jìn)行界定，指出本文所研究的保險(xiǎn)市場(chǎng)僅指直接保險(xiǎn)市場(chǎng)，不包括再保險(xiǎn)市場(chǎng)和保險(xiǎn)中介市場(chǎng)。全文共有六章，從內(nèi)容上看可分為四部分。 第一部分包括第一章和第二章，主要是對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)進(jìn)行規(guī)范和實(shí)證研究。第一章首先從市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的理論分析框架出發(fā)，通過對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的動(dòng)態(tài)變遷過程進(jìn)行考察，將影響市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的各種因素，如市

8、場(chǎng)集中度、產(chǎn)品服務(wù)的差異化程度、進(jìn)入與退出壁壘、規(guī)模經(jīng)濟(jì)與范圍經(jīng)濟(jì)、市場(chǎng)的開放程度、技術(shù)創(chuàng)新以及制度約束等作為函數(shù)的自變量，將市場(chǎng)結(jié)構(gòu)作為因變量，通過函數(shù)表達(dá)式，構(gòu)建分析保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的理論分析框架，并逐一分析這些因素對(duì)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的影響。最后得出一個(gè)初步判斷，即目前我國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)屬于典型的寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。第二章通過對(duì)市場(chǎng)集中度、赫芬達(dá)爾指數(shù)、市場(chǎng)的進(jìn)退壁壘和產(chǎn)品服務(wù)差異化水平、規(guī)模經(jīng)濟(jì)和范圍經(jīng)濟(jì)等衡量市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行分析，實(shí)證

9、檢驗(yàn)中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)的寡頭壟斷性質(zhì)，以驗(yàn)證第一章的結(jié)論，并闡述了其形成原因。 第二部分即第三章，本部分分析了中國(guó)保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)的幾種主要市場(chǎng)行為。中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)發(fā)展過程中出現(xiàn)的價(jià)格扭曲和價(jià)格戰(zhàn)，保險(xiǎn)產(chǎn)品、服務(wù)的同構(gòu)現(xiàn)象嚴(yán)重以及保險(xiǎn)市場(chǎng)創(chuàng)新動(dòng)力不足、速度緩慢等，從深層次原因分析來看，可以說均緣于有效競(jìng)爭(zhēng)不足，而有效競(jìng)爭(zhēng)不足的根本原因又在于寡頭壟斷的市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。所以，市場(chǎng)結(jié)構(gòu)對(duì)我國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)行為產(chǎn)生了嚴(yán)重影響，反過來，市場(chǎng)行為的不規(guī)范性又進(jìn)一步導(dǎo)致市

10、場(chǎng)結(jié)構(gòu)不合理。如何規(guī)范市場(chǎng)行為，本部分提出了放松費(fèi)率管制、推動(dòng)費(fèi)率市場(chǎng)化改革；實(shí)施保險(xiǎn)產(chǎn)品差異化戰(zhàn)略以及突破保險(xiǎn)創(chuàng)新瓶頸的相關(guān)措施，但最根本、有力的措施還在于優(yōu)化保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)，調(diào)整保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)政策。第三部分即第四章，主要對(duì)寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)下的中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)績(jī)效進(jìn)行實(shí)證分析。本章從考量市場(chǎng)績(jī)效的主要財(cái)務(wù)指標(biāo)著手，綜合考察我國(guó)保險(xiǎn)公司的盈利能力后，發(fā)現(xiàn)中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)整體獲利能力低下。繼而以DEA數(shù)據(jù)包絡(luò)分析法測(cè)度我國(guó)主要產(chǎn)、壽險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)績(jī)效，得

11、出DEA的相對(duì)有效性與保險(xiǎn)公司的規(guī)模、經(jīng)營(yíng)時(shí)間及其所占市場(chǎng)份額呈一定的正相關(guān)關(guān)系的結(jié)論。但是，本章在以計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)方法，選擇五家時(shí)間序列樣本空間較大的樣本公司進(jìn)行回歸分析后發(fā)現(xiàn)，只有中國(guó)人民保險(xiǎn)公司的市場(chǎng)份額與其經(jīng)營(yíng)績(jī)效正相關(guān)，這似乎符合貝恩的“結(jié)構(gòu)一績(jī)效”理論，也與DEA分析結(jié)果一致。然而，對(duì)這一分析結(jié)果的真實(shí)性或產(chǎn)生的原因，應(yīng)該有清醒的認(rèn)識(shí)。因?yàn)橹袊?guó)人民保險(xiǎn)公司高市場(chǎng)份額占有率的形成具有很強(qiáng)的歷史背景和政策因素，并非市場(chǎng)自發(fā)作用的結(jié)果

12、，其市場(chǎng)集中度無法通過統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)也說明了這一問題，中國(guó)人民保險(xiǎn)公司巨大的規(guī)模并非是由規(guī)模收益長(zhǎng)期累積轉(zhuǎn)化而來的。即中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)寡頭壟斷市場(chǎng)結(jié)構(gòu)的形成主要是緣于行政政策因素，而非市場(chǎng)自由競(jìng)爭(zhēng)的結(jié)果，其規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益是低水平的，無法與國(guó)際保險(xiǎn)巨頭相媲美。因此，提高市場(chǎng)績(jī)效的根本措施同樣也在于優(yōu)化市場(chǎng)結(jié)構(gòu)，促進(jìn)市場(chǎng)有效競(jìng)爭(zhēng)。 第四部分包括第五章和第六章，首先指出開放條件下中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)目標(biāo)模式的選擇，繼而指出優(yōu)化市場(chǎng)結(jié)構(gòu)、調(diào)整保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)組

13、織政策是實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)模式的先決條件。通過以上規(guī)范和實(shí)證兩方面分析的結(jié)果可以看出，優(yōu)化保險(xiǎn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)，調(diào)整保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)政策是規(guī)范市場(chǎng)行為、提高市場(chǎng)績(jī)效的重要舉措。但是，開放條件下中國(guó)保險(xiǎn)市場(chǎng)目標(biāo)模式的選擇，應(yīng)立足于中國(guó)保險(xiǎn)業(yè)現(xiàn)實(shí)，從動(dòng)態(tài)角度、分層次定位，即短期目標(biāo)模式應(yīng)為寡頭主導(dǎo)，大中小企業(yè)共存的動(dòng)態(tài)網(wǎng)絡(luò)型市場(chǎng)結(jié)構(gòu)；長(zhǎng)期目標(biāo)模式應(yīng)為大中小公司共生、競(jìng)爭(zhēng)與合作并存的壟斷競(jìng)爭(zhēng)型市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。而短期目標(biāo)模式向長(zhǎng)期目標(biāo)模式的邁進(jìn)，需佐以合理、有效的保險(xiǎn)產(chǎn)業(yè)