西王食品資金管理問題探討.pdf

1、資金作為企業(yè)流動性最強的資源，是企業(yè)生產運營的命脈所在?！艾F(xiàn)金為王”，資金供應是否充分、及時，是所有企業(yè)能否保持有序運轉的基礎。巨人集團、三九集團等由于資金管理不善，導致資金鏈斷裂引發(fā)財務危機而破產的慘痛教訓，還讓人記憶猶新。資金管理的有效性，是企業(yè)可持續(xù)經營的基本保障，也是企業(yè)于激烈的市場競爭中脫穎而出的必要條件。由于自身起步晚，資金不夠充裕，且管理方式落后，注重短期效益等的特點，民營企業(yè)面對的資金管理問題較為嚴峻。尤其是對于融資渠道

2、狹窄、成本投入巨大、日常管理松散的民營企業(yè)，如何管理企業(yè)財產，保證資金安全、快速周轉，不僅影響企業(yè)的短期經營，而且關乎其長期存亡。
　　本文主要分為兩大部分。首先對資金管理的相關理論和資金集中管理的模式進行簡要介紹。資金管理的基本理論主要分為資金集中管理理論和資金分散管理理論，而企業(yè)資金集中管理模式則主要有統(tǒng)收統(tǒng)支模式、撥付備用金模式、內部銀行模式、結算中心模式和財務公司模式五種。然后再以案例分析的形式對企業(yè)的資金管理中存在的問題

3、進行探討，并思考引發(fā)這些問題的深層原因，提出針對性的管理建議。在理論介紹部分，先對現(xiàn)有資金管理、資金管理模式和資金管理問題相關文獻進行闡述，列示了文獻的主要觀點。目前對資金管理的研究主要針對運營資金管理和企業(yè)集團資金集中管理模式兩大領域，對資金管理的實際執(zhí)行情況和控制效果方面的研究則相對較少。本文在對資金集中管理理論和資金分散管理理論進行陳述后，對目前普遍接受的五種主要資金管理模式進行比較，并分別分析其優(yōu)劣。總的來說，財務公司模式是較為

4、成熟和完善的資金管理模式，這一管理模式也為許多大型企業(yè)集團所廣泛采用的。在案例分析部分，選取同樣放棄多元化經營策略，選擇專業(yè)化發(fā)展，且成本投入大的兩家民營企業(yè)，分別是山東西王食品有限公司（簡稱西王食品）和萬科企業(yè)股份有限公司（簡稱萬科集團）。本文首先介紹西王食品由于企業(yè)崗位人員素質不高、對內部控制重視不足且執(zhí)行不力、資金管理手段落后以及未能充分利用財務杠桿的作用等原因導致其資產結構不合理且資金管理存在內部漏洞。另外，通過對比國內較為成功